豆油的生产流通与消费

豆油的生产流通与消费

(一)国际市场

豆油在世界植物油生产和消费中占有重要地位。近年来，世界豆油产量和 消费量均呈现上升态势，2019年豆油消费量居世界植物油脂消费的第二位。在 世界植物油贸易中，豆油贸易也占有举足轻重的地位。2019年世界豆油产量为 5546万吨，仅次于棕榈油，位居所有植物油的前两位。豆油贸易量占世界植物 油总贸易量的15%,仅次于棕榈油，居各类植物油的第二位。

2019/20年度世界植物油消费量分布图

资料来源：美国农业部

1.生产情况

巴西、美国、阿根廷、中国是世界主要的大豆生产国，2019/20年度四 个主产国的产量占到世界总产量的86%。大豆主产国也是豆油的主要生产 国，2019/20年度中国、美国、巴西、阿根廷、中国的豆油产量分别占世界 总产量的28%、20%、15%、14%,四国产量之和占世界豆油总产量的 76%。欧盟作为一个整体，产量也比较高，占世界总产量的5%。

2019/20年度世界大豆主产国产量占比分布

资料来源：美国农业部

世界豆油产量呈逐年递增的态势，近三年来增长速度有所放缓，2019/20年 度与2017/18年度相比，产量仅增加了3%。在世界四大大豆主产国中，中国占 据着第一的位置，占世界豆油产量的份额为28%。美国占世界豆油总产量的份 额由2017/18年度的21%下降至2019/20年度的20%,巴西豆油产量由2017/18 年度的17%左右，下降至2019/20年度的15%。

2019/20年度世界主产国的豆油产量占比分布

资料来源：美国农业部

豆油期货交易手册                

Soybean Oil Futures Trading Manual

2.进出口情况

最近十年，世界豆油的贸易量变化不大，2019/20年度世界豆油的出口量 达到1150万吨，较2010/11年度增长20%。其中，阿根廷出口量增长很快，世 界豆油第一大出口国的地位日益巩固，2019/20年度其出口占世界出口的 48%;巴西和美国的出口量也较大，2019/20年度上述两国豆油出口量占世界 豆油出口总量的9%和10%。近二十年来，世界豆油进口情况发生了明显变 化，进口量增加很快，变化最明显的是印度，在2000/01年度印度的进口量为 109万吨，2019/20年度则达到320万吨，占世界总进口量的30%。中国豆油进 口量近10年来呈下滑趋势，2019/20年度中国豆油进口量约100万吨。

2000/01年度-2019/20年度全球豆油进出口量

■豆油进口量  ■ 豆油出口量 资料来源：美国农业部

3.消费情况

近年来，世界豆油的消费量一直保持着逐年上升的趋势，已成为世界产销量 最大的植物油品种之一。2015/16年度豆油消费量突破了5000万吨之后，2019/20 年度豆油消费量增长至5451万吨，欧盟、美国、中国是豆油消费量增加的主要国 家和地区。

大连商品交易所

IAN

CHAN

豆油消费的明显特点是：主要的生产大国阿根廷消费量一直较低；中国是 豆油消费增长速度最快的国家，2019/20年度较2000/01年度增长了403%,年 化增长率为7%,消费量增加了1313万吨。

从豆油消费的区域特点来看，主要的消费大国是美国、中国、巴西和欧 盟。另外，日本、孟加拉国、墨西哥、伊朗的豆油消费量也较高。除此之外， 其他国家的消费量都比较小。

2000/01年度-2019/20年度全球豆油产量和消费量

豆油产量    ■豆油消费量

资料来源：美国农业部

(二)国内市场

我国是世界上最早利用大豆榨油的国家，历史已近千年。目前我国仍然是 世界豆油生产和消费大国，2017/18年度豆油产量为1613万吨，消费量为1650 万吨。近年来，豆油市场比较活跃，市场价格变动较为剧烈。

1.生产情况

我国是世界四大豆油生产国之一，上个世纪80年代以后，我国豆油产量增 长很快，从不足100万吨上升到目前的1600多万吨的水平。

1983-1987年是我国植物油消费快速增长的时期，产销出现缺口，必须依靠 进口来缓解国内的供求矛盾。1990年我国政府提高了油脂定购价格，从而刺激 了大豆生产和豆油加工业的发展。1993年油料市场放开后，大豆加工厂的数量 和规模不断扩大，从而使国内豆油产量提高到80-100万吨。随着进口大豆数量

豆油期货交易手册               Soybean Oil FuturesTrading Manual

的增加，我国可供榨油的大豆数量明显提高，豆油产量增长很快，2019/20年度 达到1550万吨。

我国豆油的生产分布面较广，在上世纪的绝大部分时间内，我国豆油生 产主要集中在黑龙江省等大豆主产区。近年来，南方沿海地区兴建了很多大 豆加工厂，它们大多使用进口大豆进行加工，其中江苏、山东、辽宁、广东 等四省区是榨油能力最集中的区域。根据2019/20年度的统计数据，截至 2018年底，我国采用浸出工艺加工大豆的油脂企业有596家，日压榨大豆能 力近42.7万吨。我国大豆加工企业主要分布在黑龙江、辽宁、京津、山东、 江浙以及广东地区。在实际销售中，多数大豆加工企业会就近销售，辐射范 围有限。但在西南地区，由于当地大豆加工企业较少，华东和广东地区的部 分豆油会销往这里。

2.进出口情况

我国大豆的人均产量较低，豆油供给一直存在缺口。上个世纪90年代以 来，我国豆油进口量逐年增加，1993/94-1997/98年度曾经超过100万吨，11/12 年后逐渐减少，2017/18年度又呈现增长态势，2019/20年进口量近100万吨。与 此形成鲜明对比的是，我国豆油出口量很少，近五年年均出口量在15万吨左右。

2000/01年度-2019/20年度我国豆油进出口量

豆油进口量   ■豆油出口量

资料来源：国家粮油信息中心、美国农业部

从豆油进口的主要国家来看，阿根廷和巴西是我国豆油进口的主要来源 国。近几年，我国豆油进口量的70%以上来自这两个国家，而来自美国的豆油 进口量则出现了明显的下降。

我国豆油分国别进口情况

单位：千吨

国家04/05	05/06	06/07	07/08	08/09	09/10	11/12  12/13	13/14	14/15	15/16	16/17	17/18	18/19
美国    0	1	22	0	539	263	446.9   491	274	0.13	20.1	173	0.4	0.16
巴西   864	322	262	403.5	688.6	654.9	848.1  710.4	430	257	287.8	357.4	175.1	2382
阿根廷1652	1367	1256	2248	1721	855.7	229.9  548.9	702.3	447	109.6	0.9	1.7	305.4
其他    0	4	873	75.5	30.5	2.1	0.2    1.9	2.7	69.17	168.5	179.7	292.4	239.2
	1694	2413	2727	2494	1775.7	1525.11752.2	1409	773.3	586	711	469.7	783

资料来源：国家粮油信息中心天下粮仓

3.消费情况

豆油的销售辐射范围主要受到费用的制约，其中运输成本是影响销售费用 的重要因素。近年来随着铁路运输费用的逐步降低，豆油的销售区域和辐射范 围正呈现着稳步扩大的趋势。

由于销售价格越来越透明，中间经销商的利润越来越低，原有的贸易公司正 逐渐淡出豆油的流通环节。目前，更多的是大豆加工厂直接将豆油送达终端销 售商或用户手中。

上个世纪90年代初，我国豆油消费量只有100万吨，受多方面因素共同影响， 豆油消费增长很快，二十多年来增长了近14倍，2019/20年度达到1639万吨。

豆油在我国主要用于食用，占总消费量的85%以上，其中烹调用油占绝大 部分。豆油在工业和医药方面还有一些用途，但数量不大，一般只占豆油总消 费的10-15%左右。食用消费是拉动总消费增长的主要因素。从过去几年的情况 看，尽管我国豆油产量逐年递增，但跟不上消费的增长速度，供需缺口只能依 靠进口来平衡。

豆油期货交易手册                   Soybean Oil FuturesTrading Manual

我国豆油市场综合平衡统计

单位：万吨

期初库存	2014/15 131	2015/16 97	2016/17 118	2017/18 148	2018/19 171
国内产量	1394	1476	1577	1614	1541
进口量	74	53	58	48	80
总供给量	1599	1626	1753	1810	1792
国内使用量	1492	1500	1594	1627	1638
其中：食用消耗	1348	1356	1452	1477	1488
其他消耗及损耗	144	144	142	150	150
年度出口量	10	8	11	12	19
总使用量	1502	1508	1605	1639	1657
期末库存	97	118	148	171	135
库存消费比	6.16%	7.82%	9.22%	10.43%	8.15%

资料来源：国家粮油信息中心